□本报记者 陈光 林喆

　　经济回暖之际，首创置业(2868.HK)的资本运作步伐也迈出重要一步。9月22日，首创置业(企业专区,旗下楼盘)发布公告拟发行10亿元公司债券，中金公司为保荐人及主承销商。公司负责人表示，此次发债意在获取长期的稳定资金以满足公司业务快速发展，打通境内外两个融资平台，实现长远的战略发展目标。

　　中国证券报记者注意到，中国证监会已经批准首创置业的公司债券发行规模为不超过18亿元，但是公司根据其当前资金需求和债券市场情况，将债券发行规模最终确认为10亿元，而剩余的8亿元额度将不再发行。

　　据悉，此次公司募集资金除一部分用于偿还银行贷款外，剩余募集资金将用于补充公司营运资金，以满足公司项目建设、开发和业务拓展的需要。

　　“此次发债，既可以优化公司的债务结构，又能进一步增强公司的综合营运能力，并有助于提升公司价值。”该负责人说。

　　首创置业经过2005-2008年的全国区域布局、资金投入和市场培育，自2009年起已经进入收获期。

　　“今年1-8月，公司实现签约金额77亿元，同比增长269%，完成全年80亿元计划的96%；签约面积75万平方米，同比增长390%。并且，随着各项目进入成熟期，未来三到五年，销售业绩将呈现阶梯式增长。”该负责人说。

　　“公司2009年上半年因销售强劲增长，经营活动现金净流入18.6亿元，截至2009年8月底，公司现金余额超过30亿元。根据公司对于未来一年的现金流状况的估计，公司认为发行10亿元公司债已经能够满足公司对于资金的需要，也有利于控制公司的负债水平。”公司负责人说。

　　“目前首创置业在北京、天津、沈阳、成都、重庆、西安及无锡等地拥有超过20个项目，土地储备面积662万平方米，可以满足未来4-5年的发展。公司未来的拿地目标以结构调整为主，首选京津地区。”公司负责人表示。

　　除了此次发债，首创置业还有相当多的银行授信额度和回归A股的计划，而这些都是在为公司的地产版图扩张积蓄资金。

　　“公司将积极推进A股首发及H股增发，不断完善融资渠道，降低资金成本，优化财务结构，实现资本运作与业务发展的良性互动。”公司负责人说。